Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Особенности управления операционной и инвестиционной недвижимостью». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Управление недвижимостью предполагает, что компания берет на себя обязательства по выполнению всех действий, которые связаны непосредственно с правильным использованием объекта для получения рациональной прибыли. Собственник может осуществлять все действия самостоятельно. Но выполнить такие действия порой не представляется возможным из-за серьезной загруженности. В определенных случаях выполнение действий является невозможным из-за отсутствия знания.
Зачем и как проводить оценку эффективности инвестиционного проекта
Ликвидация объектов капитального строительства, как правило, заранее не предусматривается. Обычно она проводится при необходимости освободить площадку для нового строительства или при достижении недопустимого морального или физического износа. Перед сносом необходимо удостовериться, что здание не является памятником культуры или архитектуры. Для ликвидации необходимо выполнить следующие мероприятия:
- Остановка производства, юридическая ликвидация предприятия (для производственных объектов);
- Расселение жильцов с предоставлением компенсации или другого жилья (для жилых домов);
- Отключение технологических коммуникаций, систем инженерно-технического обеспечения;
- Обследование объекта, получение заключения о возможности сноса;
- Составление проекта организации работ по сносу или демонтажу объектов капитального строительства;
- Организация работ по демонтажу и сносу конструкций объекта;
- Организация вывозки мусора, утилизации или захоронения отходов;
- Выполнение проекта и организация работ по рекультивации площадки (если новое строительство не предполагается).
Как видно из этого небольшого анализа этапов инвестиционно-строительного процесса, каждый этап включает в себя весьма значительный объем инжиниринга. А если речь идет о глобальных проектах или проектах эксклюзивных, опасных, высокотехнологичных, связанных с привлечением большого количества техники и персонала, выполняемых в сложных погодных условиях или в географически специфичных областях, то становится понятно, что инжиниринг – это не просто проектирование, это непрерывный процесс интеллектуального напряжения.
Другим примером является реализация контрактов в крупных сырьевых компаниях с государственным участием. Там ситуация совершенно противоположная, о чем мы тоже скажем ниже. Если в первом примере абсурдность и конфликтность, а соответственно и его неэффективность обусловлена тем, что Заказчик типа ПН ведет контрактную работу по методологии Заказчика 1-го типа – АП, то в случае, например, с Газпромом, ситуация настолько же абсурдна. Заказчик, являя собой компетентную профессиональную команду в области управления проектами строительства объектов нефтегазового строительства, имея в своем составе не только проектные организации, но подразделения глобального развития ГТС, подразделения по поставке оборудования для всех видов объектов, а также специализированные пуско-наладочные и сервисные подразделения, вынужден проводить конкурсы с публичной ценой. То есть вести себя ровно так, как положено Заказчику 4-го типа, т.е. бюджетной организации, или какому-либо благотворительному фонду. В то же время, контрактный профиль Заказчика 1-го типа – Активного Профессионала, коим является, например, Газпром в части профильных объектов ГТС, представлен на рис.24.
В понятие эффективности инвестиционного проекта обычно вкладывают степень его соответствия целям и интересам участников инвестирования. Для того чтобы определить эту степень и используется оценка, при этом проект может быть оценен сразу по двум показателям:
- его эффективность в целом — общественная (социально-экономическая) и коммерческая (финансовая);
- эффективность участия в проекте — оценка проводится для определения реализуемости проекта и заинтересованности в этом всех участников.
Сама оценка проекта базируется на нескольких основополагающих принципах:
- Рассмотрение и анализ проекта на всех этапах жизненного цикла — от предынвестиционного этапа до завершения проекта.
- Обоснованность прогнозов финансовых потоков для всего расчетного периода.
- Сопоставимость условий сравнения разных проектов для выбора оптимального решения.
- Максимальность и положительность эффекта от реализации проекта.
- Учет временного фактора.
- Учет будущих финансовых затрат и поступлений.
- Учет наиболее существенных последствий от реализации проекта.
- Учет интересов всех участников проекта.
- Оценка влияния инфляции.
- Оценка влияния рисков реализации.
Целью оценки инвестиционных проектов является исчерпывающий ответ на три основных вопроса:
- какова рентабельность инвестиции;
- каковы сроки окупаемости проекта;
- каковы риски проекта.
Грамотно проведенная инвестиционная оценка проекта позволяет:
- оценить реальную потребность в инвестировании и наличие необходимых для этого условий;
- выбрать оптимальные инвестиционные решения;
- выявить факторы, способные оказать влияние на фактические итоги инвестирования и скорректировать их действие;
- оценить приемлемые параметры риска и доходности;
- разработать мероприятия по постинвестиционному мониторингу.
На заметку
Для оценки инвестиционной привлекательности проектов, претендующих на получение господдержки, разработана Методика расчета показателей и применения критериев эффективности региональных инвестиционных проектов, утвержденная приказом Минрегиона РФ от 30 октября 2009 года № 493.
Оценка инвестиционной привлекательности проекта необходима компании в следующих случаях:
- При поиске инвесторов.
- При выборе наиболее эффективных условий кредитования или инвестирования.
- При выборе условий страхования рисков.
Чаще всего наиболее заинтересованным в проведении инвестиционной оценки лицом является сам инвестор.
Выбор одного конкретного инвестиционного проекта в некоторых случаях может себя не окупить. Нередко возникают ситуации, в которых решение о выборе должно приниматься в условиях, когда на рассмотрении имеется несколько проектов. В этом случае оценка применяется:
- для определения эффективности независимых инвестиционных проектов, когда решение о принятии или отклонении одного не влияет на решение о принятии другого;
- для определения эффективности альтернативных или взаимоисключающих друг друга проектов (сравнительная эффективность), когда принятие одного из них автоматически исключает принятие другого.
Существуют методы, которые позволяют делать выводы, расчеты и разработки не только по возможным сценариям развития одного проекта, но и выбирать оптимальный их набор из множества вероятных проектов.
Оценка эффективности инвестиционного проекта состоит из нескольких этапов:
- Этап 1. Определение целей и назначения инвестиционного проекта. В общем случае цель инвестиционного проекта заключается в определении общих инвестиционных и производственных издержек, определении привлекательности проекта с точки зрения инвесторов, выявлении финансовой состоятельности компании, оценке риска инвестиций и обосновании целесообразности участия в проекте инвесторов и партнеров.
- Этап 2. Анализ издержек. Этот этап состоит из двух групп мероприятий, направленных на анализ как инвестиционных издержек, так и издержек производства, включая их расчет и составление смет, распределение финансирования по стадиям проекта и сравнительный анализ рентабельности.
- Этап 3. Оценка эффективности инвестиций. В первой части этапа проводится расчет показателей эффективности проекта в целом, а во второй — анализ эффективности участия в проекте, включающий определение состава участников и выбор схемы финансирования проекта. Первая часть оценки может отражать социальные последствия реализации проекта, а также его финансовые последствия для федерального и регионального бюджетов, в том случае, если они задействованы.
- Этап 4. Формирование стратегии финансирования. Подразделяется на несколько подэтапов, включая выявление источников финансирования, состава потенциальных инвесторов, условий их привлечения, обоснование выбора схемы инвестирования, выявление последствий его реализации, расчет сводного потока денег для финансирования всех затрат по проекту.
Результаты оценки инвестиционного проекта отражаются в бизнес-плане.
Рекомендации по формированию контрактной модели проекта
Прежде чем сформулировать технологичные, пригодные для аналитической работы проектных менеджеров, рекомендации по формированию контрактной модели инвестиционно-строительного проекта, попробуем быстро пробежаться по основным, влияющим на их формат, факторам:
- Любой инвестиционно-строительный проект надо научиться рассматривать с позиции Инвестиционно-строительного Процесса (Рис.1). Если привести грубую аналогию, то бесполезно учить маршрут проезда из одной точки Москвы в другую, не взглянув на карту Москвы вообще. ИСП – это и есть глобальная карта, которая позволяет увидеть место каждого участника в общем процессе;
- Инжиниринг и формулы инжиниринга (Рис.14.). Как уже было отмечено, инжиниринг является неотъемлемой часть каждого этапа ИСП, и та сторона, Заказчик или Исполнитель, которая владеет инжиниринговыми компетенциями этапа – становится активным драйвером этого этапа. Инжиниринговая компетенция может находиться как внутри Заказчика (инсорсинговый инжиниринг), включая его корпоративный структуры, так и вне структуры Заказчика (аутсорсинговый инжиниринг). За внешний инжиниринг Заказчик платит не только добавленную стоимость владельца соответствующей компетенции, но и оплачивает работу любого эксперта по согласованию результат работы внешнего инжиниринга;
- Классификация Заказчиков (Рис.19). Классификация Заказчиков является первым фильтром для понимания состава Сводной контрактной модели, т.е. понимания ключевых правил и коммуникаций в данном проекте. Разумеется, в каждом проекте есть свои тонкости и особые отношения между всеми участниками, учитывающими не только коллективные компетенции сторон, но и творческие способности отдельных руководителей и менеджеров проекта. Даже один человек в той или иной команде может перетащить на себя инжиниринговую функцию конкретного этапа ИСП, хотя по типу Заказчика – это была совершенно не его задача. На основании базовой конструкции контрактной модели в соответствие с типом Заказчика, строится конкретная модель с выбором формулы инжиниринга для каждого этапа в конкретном проекте. Рис.74;
Срок окупаемости инвестиций (Payback Period, PP)
Наиболее распространенным статическим показателем оценки инвестиционных проектов является срок окупаемости (Payback Period — PP).
Под сроком окупаемости понимается период времени от момента начала реализации проекта до того момента эксплуатации объекта, в который доходы от эксплуатации становятся равными первоначальным инвестициям (капитальные затраты и эксплуатационные расходы).
Данный показатель дает ответ на вопрос: когда произойдет полный возврат вложенного капитала? Экономический смысл показателя заключается в определении срока, за который инвестор может вернуть вложенный капитал.
Для расчета срока окупаемости элементы платежного ряда суммируются нарастающим итогом, формируя сальдо накопленного потока, до тех пор, пока сумма не примет положительное значение. Порядковый номер интервала планирования, в котором сальдо накопленного потока принимает положительное значение, указывает срок окупаемости, выраженный в интервалах планирования.
Управление недвижимостью включает в себя целый комплекс мер, начиная с формирования стратегии эксплуатации объекта с разработкой бюджета до контроля за техникой безопасности и охраной труда персонала. В ходе работы управляющий недвижимостью тесно контактирует с собственниками объекта, арендаторами, подрядчиками, коммунальными службами, контролирующими органами. В задачи управляющего входит также организация работы технических служб для поддержания в рабочем состоянии зданий, их своевременного ремонта и сервисного обслуживания.
Многие ошибочно предполагают, что специалисты по управлению недвижимостью – это те же риелторы. Но это абсолютно не так. Управляющий недвижимостью — это универсальный специалист: он и экономист, и юрист, и архитектор, и эколог, и оценщик, и строитель в одном лице.
Комплекс профессиональных обязанностей управляющего недвижимостью может отличаться в зависимости от категории объекта. Существует уровневая классификация по объектам недвижимости:
- федеральная недвижимость;
- недвижимость субъектов РФ;
- муниципальная недвижимость;
- недвижимость предприятий;
- отдельные объекты недвижимости.
По видам недвижимость классифицируется следующим образом:
- земельные ресурсы;
- лесной фонд;
- жилищная недвижимость;
- нежилая недвижимость.
По назначению объекты недвижимости бывают двух видов:
- операционная недвижимость, которая используется для ведения бизнеса;
- инвестиционная недвижимость, используемая только с целью получения прибыли.
Для успешной работы управляющий недвижимостью должен быть компетентным в вопросах финансово-хозяйственной и фондовой деятельности, владеть приемами инженерно-технической и экономической экспертизы объектов, а также современными методами управления недвижимостью.
Управлять недвижимостью можно разными способами, передавая её:
- в аренду;
- в доверительное управление;
- в хозяйственное ведение;
- в оперативное управление.
Главными целями управления объектами недвижимости являются получение максимального дохода от его эксплуатации и увеличение стоимости объекта.
Управление недвижимостью включает в себя целый комплекс мер, начиная с формирования стратегии эксплуатации объекта с разработкой бюджета до контроля за техникой безопасности и охраной труда персонала. В ходе работы управляющий недвижимостью тесно контактирует с собственниками объекта, арендаторами, подрядчиками, коммунальными службами, контролирующими органами. В задачи управляющего входит также организация работы технических служб для поддержания в рабочем состоянии зданий, их своевременного ремонта и сервисного обслуживания.
Многие ошибочно предполагают, что специалисты по управлению недвижимостью – это те же риелторы. Но это абсолютно не так. Управляющий недвижимостью — это универсальный специалист: он и экономист, и юрист, и архитектор, и эколог, и оценщик, и строитель в одном лице.
Основные этапы концепции управления недвижимостью
Концепция управления недвижимым имуществом заключается в организации и проведении комплекса технических, экономических и юридических экспертиз объекта в целом. Кроме того, она подразумевает планирование и координирование действий персонала, а также оценку деятельности в целом.
Существует четыре этапа концепции управления недвижимостью:
- Изучение имеющихся в наличии объектов, анализ их состояния и тенденций рынка. На этом этапе осуществляется мониторинг рынка недвижимости. Специалисты анализируют техническое состояние и правовое положение объекта, дают оценку качеству управления.
По итогам выводов экспертов могут быть даны рекомендации по эффективному управлению объектом и его развитию в целом.
- Непосредственно разработка программы управления объектом недвижимости. В составе программы специалистами прорабатывается общая стратегия, планируются направления развития, составляется программа управления объектом.
- Реализация разработанной программы.
- Итог. Оценка полученных результатов.
Доверительное управление (далее — ДУ) – это передача полномочий по организации бизнеса с недвижимостью.
Если речь идёт о коммерческой недвижимости, управляющему передаются торговые или промышленные площади, которые относятся к нежилому фонду.
Этот принцип работы с собственностью нельзя путать с посреднической деятельностью. Хотя небольшое сходство прослеживается, деятельность доверенного управляющего существенно отличается нижеследующим:
- предоставление полного пакета услуг;
- официальное оформление договора, а не только доверенности;
- обязательное получение вознаграждения за предоставленные услуги;
- утверждённый регламент работ;
- отчёт управляющего перед собственником за эффективность деятельности.
Общие сведения об управлении недвижимостью
Ключевые особенности обусловлены тем, что управление объектами недвижимости может производиться как для личных и социальных потребностей, так и в инвестиционной и предпринимательской деятельности.
По своей сущности, управление представляет собой комплекс взаимосвязанных действий и операций в области эксплуатации различного типа зданий и построек, как например, анализ соответствия нормам условий сдачи помещений, направленный на повышение эффективности и надежности их использования в интересах владельца или инвестора.
Система управления недвижимостью содержит в себе следующие составляющие:
- операции по управлению недвижимым имуществом, направленные на удовлетворение потребностей собственника;
- комплекс регламентации и контролирования на законодательном уровне деятельности всех субъектов недвижимости, что выполняется специальными госорганами;
- корректное составление и регистрация необходимого пакета документов на недвижимое имущество.
Что такое инвестиционный менеджмент?
Инвестиционный менеджмент
– это самостоятельный раздел науки об экономике и финансовой практике, который касается всех аспектов управления связанных с инвестиционной деятельностью в рамках реализации инвестиционных планов и проектов. Таким образом, инвестиционный менеджмент – это вид деятельности, направленной на исследование, анализ, регулирование рынка, его организацию и планирование. На практике все вышеуказанные аспекты объединяет бизнес-план – как основной продукт инвестиционного процесса. И еще одно определение: Инвестиционный менеджмент – это совокупность методов управления инвестиционными ресурсами в целях получения дохода в будущем при минимизации затрат и издержек. Суть инвестиционного менеджмента состоит в том, что инвестор выбирает инвестиционные объекты, которые приносят больше дохода, чем другие проекты и меньше риска. В этом деле интуиции недостаточно. Чтобы добиться успешных результатов в области инвестиционного менеджмента требуются знания многих дисциплин, например:
- методики расчета рисков и доходности вложения денежных средств,
- знание стандартных приемов управления,
- оптимизации инвестирования,
- оценки эффективности инвестиционных проектов.
Освоение подобных методик желательно для каждого, кто намерен заниматься инвестированием.
Особенности инвестиционного менеджмента
Инвестиционный менеджмент — управление всеми направлениями инвестиционной деятельности. Осуществляется на государственном, территориальном, региональном уровне или в рамках проектов отдельного предприятия. В государственных масштабах включает в себя мероприятия по реагированию, контролю и стимулированию инвестиционного климата путем принятия соответствующих законов. Управление инвестиционным проектом или портфелем проектов отдельного хозяйствующего субъекта включает: анализ рынка, формирование предложений по объектам инвестиций, оценку качества, мониторинг, реинвестирование.
Функции инвестиционного менеджмента:
- Планирование. Разработка инвестиционной стратегии и политики компании.
- Организация. В рамках утвержденной стратегии и политики ведется поиск объектов инвестирования, определяется размер необходимых финансовых средств, соотношение собственного и привлеченного капитала, ведутся переговоры с инвесторами.
- Координация. Мониторинг объектов, в которые вложен капитал, корректировка действий в соответствии с изменениями на рынке.
Общие сведения. Объект оценки представляет собой встроенные нежилые помещения на 1-м этаже 6-ти этажного кирпичного здания, площадью 320 м2.
Цель оценки — расчет рыночной стоимости для определения целесообразности инвестирования в данный объект недвижимости (для открытия в нем магазина парфюмерии).
Объект оценки расположен в центральной части города с достаточно плотной застройкой многоэтажными жилыми домами и административными зданиями, с развитой социально-бытовой инфраструктурой. Здание находится между станциями метро «Площадь Ленина» и «Площадь Гарина-Михайловского», в пределах непосредственной близости от ж/д вокзала Новосибирск Главный, в 5 минутах ходьбы от остановки общественного транспорта «Проспект Димитрова», что определяет высокую транспортную доступность объекта для клиентов. Автопарковка стеснена.
Описание земельного участка. Земельный участок, на котором расположен объект оценки, имеет прямоугольную форму, рельеф участка ровный. Площадь земельного участка составляет 400 м2.Земельный участок обеспечен инженерными коммуникациями. Категория земель: земли поселений. Земельный участок находится на праве аренды. Законодательно разрешенное использование земельного участка на основании договора аренды № 1256/05 от 15.06.2003г.
Описание улучшений.Оцениваемый объект представляет собой встроенные нежилые помещения на 1-м этаже 6-ти этажного кирпичного здания, площадью 320 м2. На дату определения стоимости объект оценки эксплуатируется в качестве офиса. Общее состояние объекта — хорошее. Состояние конструкций — хорошее, состояние отделки помещений — отличное, ремонт выполнен в 2006г.; состояние инженерных систем — хорошее.
Количественные и качественные характеристики объекта оценки приняты на основании Технического паспорта здания от 15.08.2008г. инв. № 1-1111, выданного Городским Бюро технической инвентаризации г. Новосибирска.
Фактическое состояние объекта определено в ходе визуального осмотра, на дату осмотра объекта все конструктивные элементы, инженерные системы находятся в хорошем состоянии. Здание в целом производит благоприятное впечатление. По результатам осмотра не выявлено каких-либо дефектов несущих конструкций.
Таблица6 — Описание объекта оценки
Характеристика |
Описание |
Наименование объекта |
Встроенное нежилое помещение. |
Адрес местоположения |
г. Новосибирск, пр. Димитрова, 1. |
Год постройки здания |
2001 |
Этажность здания |
6 |
Группа капитальности |
I |
Общая площадь помещений, м2 |
320 |
Площадь застройки, м2. |
400 |
Строительный объем, м3. |
1 260 |
Высота помещений, м |
3,3 |
Текущее использование |
Офис. |
Фундамент |
Бетонный. |
Стены |
Кирпичные. |
Перегородки |
Сибит. |
Перекрытия |
Железобетонные. |
Кровля |
Совмещенная рулонная. |
Полы |
Бетонные мозаичные, линолеум. |
Проемы |
Окна — пластиковые оконные блоки с тройным остеклением; входные двери — пластиковые с остеклением; внутренние двери — деревянные. |
Внутренняя отделка |
Потолок — окраска водоэмульсионными составами, подвесные типа «Армстронг» со встроенными светильниками; стены — штукатурка, оклейка обоями под покраску, окраска водоэмульсионными составами |
Системы инженерногообес-печения |
Центральные системы отопления, водоснабжения, канализации, электроснабжения; телефон, пожарная, охранная сигнализация. |
Общее состояние на дату оценки |
Общее состояние объекта — хорошее. Состояние конструкций — хорошее, состояние отделки помещений — отличное, ремонт выполнен в 2006г.; состояние инженерных систем — хорошее. |
Дополнительная информация |
Лестница -железобетонная. |
Что такое управление недвижимостью и как оно осуществляется?
Управление недвижимостью предполагает, что компания берет на себя обязательства по выполнению всех действий, которые связаны непосредственно с правильным использованием объекта для получения рациональной прибыли. Собственник может осуществлять все действия самостоятельно. Но выполнить такие действия порой не представляется возможным из-за серьезной загруженности. В определенных случаях выполнение действий является невозможным из-за отсутствия знания.
В таких ситуациях самым рациональным способом правильного использования недвижимости считается подписание договора с компанией, которая будет осуществлять функции управляющего. То есть, собственник оставляет за собой все основные права на дарение, реализацию и пр., управитель же осуществляет только те действия, которые ему доверяет собственник в рамках ранее подписанного договора.
По сути, управитель будет выступать своеобразным посредником между собственником и арендатором. Компетентные сотрудники имеют необходимый опыт и знания, которые позволяют осуществить грамотное распоряжение объектом с учетом особенностей рынка, а также других аспектов, имеющих важное значение.
Этот западный термин вызывает среди специалистов наибольшее количество споров и разногласий. Так, например, некоторые убеждены в том, что на Западе в отношении управленческого бизнеса понятие Building Management вообще не используется.
Между тем специалисты Sawatzky (канадская компания, специализирующаяся на управлении недвижимостью) считают, что Building Management можно объединить с Property Management в одно понятие, которое охватывает широкий комплекс услуг, связанных с управлением, обслуживанием и эксплуатацией недвижимости.
Есть и такое мнение, что Building Management — это управление строительством, а именно: участие в проектном менеджменте, консультирование по вопросам технических заданий, проектированию, выбору инженерных систем.
Более того, встречается среди экспертов толкование этого термина как управление объектом по фазам жизненного цикла: проектирование, возведение, строительство здания и его утилизация.
Можно также отметить, что некоторые специалисты считают, что Building Management — это техническая эксплуатация объекта, начиная от строительства (управление землей, проектированием объекта) и заканчивая его сносом. В процессе эксплуатации здания building manager управляют ремонтными и инженерными работами.
От управляющего зданием (building manager) фасилити менеджера отличают некоторые виды управленческой деятельности по фазам жизненного цикла здания. Для управляющего зданием характерно выполнение следующих функций:
1. Управление замыслом, то есть выбор варианта наилучшего использования земли;
2. Управление проектированием объекта.
3. Управление изготовлением — возведением, строительством, как самого объекта, так и неотделимых улучшений.
4. Управление обращением — процессом заключения сделок купли-продажи, аренды, дарения, залога, передачи права хозяйственного ведения и оперативного управления.
5. Управление потреблением — всем комплексом операций по оказанию услуг, связанных с использованием клиентами объекта недвижимости по его прямому назначению, а также дополнительных и сопутствующих услуг.
6. Управление техническим обслуживанием и эксплуатацией.
7. Управление капитальным ремонтом, модернизацией, реконструкцией и реставрацией.
8. Управление перепрофилированием в связи с изменением целей управления или внешней среды.
9. Управление утилизацией, сносом и захоронением.
Из приведенного перечня в обязанности фасилити менеджера входят следующие пункты: 2, 4 (в вопросах аренды), 5, 6, 7 и 8. Строительные проблемы лежат за пределами его компетенции в силу особой их специфичности.
Основные этапы концепции управления недвижимостью
Концепция управления недвижимым имуществом заключается в организации и проведении комплекса технических, экономических и юридических экспертиз объекта в целом. Кроме того, она подразумевает планирование и координирование действий персонала, а также оценку деятельности в целом.
Существует четыре этапа концепции управления недвижимостью:
Изучение имеющихся в наличии объектов, анализ их состояния и тенденций рынка. На этом этапе осуществляется мониторинг рынка недвижимости. Специалисты анализируют техническое состояние и правовое положение объекта, дают оценку качеству управления.
По итогам выводов экспертов могут быть даны рекомендации по эффективному управлению объектом и его развитию в целом.
- Непосредственно разработка программы управления объектом недвижимости. В составе программы специалистами прорабатывается общая стратегия, планируются направления развития, составляется программа управления объектом.
- Реализация разработанной программы.
- Итог. Оценка полученных результатов.